調降期交稅 財部：可研究

中國時報/唐玉麟
2008.04.18

　台股站上九千點，吸引外資熱錢湧入，國民黨立委孫大千昨天在立院財委會說，台灣證券市場成為外資標的，但期貨市場卻讓外資興趣缺缺，主因是期交稅過高，孫大千要求調降期交稅，且下周一將提案調降稅率。財政部代理部長李瑞倉立即善意回應說，稅制與國際接軌是努力方向，可以研究。

　孫大千建議財政部調降股價類期貨契約，將課稅基礎為交易契約金額商品，法定稅率區間統一修改為百萬分之0.125至千分之0.6，比照其他期貨交易契約；調降核定稅率至十萬分之一。同時，公債期貨契約部分，調降核定稅率至百萬分之0.125。黃金期貨契約，調降核定稅率至百萬分之1.25。會後孫大千說，過去金管會曾送過調降期交稅方案，但在稅率上與財政部有所爭議。若財政部未提出調降期交稅方案，他下周將直接提案聯署送交立法院審議。

連動債 保本要百分百

中國時報/陳怡慈
2008.04.18

　銷售規模上兆元的連動債，銀行自律規範出爐，銀行以後賣連動債，須按月揭露績效；保本率不到100%，不能用「保本」兩字宣傳；客戶至少須證明自己非金融門外漢，才能購買。

　此自律規範，銀行公會預計五月實施。另外壽險公會也研議投資型保單相關規範，未來投資型保單連結的連動債，如果發行期間低於六年，將不能做為保單的連結標的，據悉，壽險公會已經把草案送交金管會保險局，隨時可能發布實施。連動所及，以後市場上將看不到六年期以下的連動債保單了。

　必須按月揭露績效

　銀行主管說，銀行公會研議的連動債自律規範，並不是一個專設的自律規範辦法，而是在既有的「銀行辦理財富管理及金融商品銷售業務自律規範」，在原有的四個章節之外，增訂第五章，可稱為「連動債專章」，條文只有兩條。

　其中，第17條為連動債定義，也就是對「結構型商品」做定義，採國際標準，精神跟金管會對衍生性金融商品定義一致，但是，排除存款所連結的衍生性金融商品。

　也就是說，銀行通路熱銷的「組合式存款」不算連動債，其餘像：保本型債券、股權連結型債券、連動債保單等等，都算結構型商品。

　至於第18條，則針對「結構型商品」如何上架、銷售、選客戶、訓練理專，以及何種情況下才能使用「保本」兩字做出規範。

　非門外漢才能購買

　首先在如何上架部分，規定銀行須評估商品的合理性。雖然沒統一規定，何種投資等級的連動債才能賣，但規定須揭露連動債投資等級、可賣給誰、風險報酬是否合理，最重要的是，須按月揭露投資績效，亦即，每月寄發對帳單給客戶。

　至於備受矚目的錄音部分，因部分銀行認為錄音效力可能不如書面簽字，銀行公會決定，銷售過程不強制非錄音不可，不過，不錄音的銀行，銷售前後得派員加強稽核。

　銀行公會擬5月實施

　最重要的是，銀行以後賣連動債，如果商品上出現「保本」兩字，必須是保本率100%，亦即，買方如果持有到期，賣方須百分百返還本金給買方，只有這種情況下，才能用「保本」兩字宣傳，連動所及，「條件式保本」字眼將走入歷史。

　在買方適格性方面，規定至少得符合下列三種情況中的一種： (1)客戶要具備可以買期貨、選擇權、衍生商品的交易經驗，而且，須達一定期間；抑或，(2)須通過銀行內部自訂的審核程序；或者，(3)銀行決定客人可以買時，須向客戶取得可信的證據。

　在理專資格部分，明訂理專必須參加屬於結構型商品的相關課程、須通過測驗，才能賣連動債。

抗通膨大作戰 全方位出擊

工商時報/李國煌
2008.04.18

　通膨問題愈來愈嚴重，520以後，預計油電將取消凍漲，依據主計處最新統計，肉品、水果、藥品、油品、家用品、外食花費，一漲7％、10％，漲幅最大，專家指出，抗通膨一定要對症下藥，才能達到事半功倍的效果。

　今年以來，全台物價更加速飆升，各方抗通膨口號，喊得陣天價響，中國信託投資顧問部經理廖亭亭說，最重要的是，拆解漲價項目、對症下手。

　依據主計最新統計，食、衣、行、生活各項用品，漲價最多，像是衛生紙、魚、蝦的價格，以及外頭買便當、吃牛肉麵，平均要多付7％以上的錢。

　部分水果的價格飆升幅度超過10％，藥品、保健食品，更大漲16％以上，因應情勢，兆豐銀經理李碧齡說，少做五件事，通膨壓力自然減輕：一、少外食，自己多開伙，多動手煮飯。

　二、少開車，多搭乘大眾交通工具，搭捷運、搭公車。

　三、少吃藥，多運動、保持健康。

　四、少買衣服，實用第一、省錢至上，儘量不要因為少一件衣服，衝動買衣。

　五、少在小商店買東西，多去大賣場購物，一次購足，價格較低。

　同時，因應藥品、醫藥價格大漲，廖亭亭說，最好早點買醫療險，補齊全民健保不足的地方，愈年輕、保費相對愈低，最好儘早規畫。

　另外，資產運用來說，廖亭亭說，通膨環境下，照說要少抱現金，倒是，匯價強勢貨幣可以多抱一些，像新加坡政府採取升值手段，因應通膨，星幣便值得留意，澳幣、紐幣等原物料幣也是焦點。

　至於金融商品的配置，台新銀人員建議，多掌握具有抗通膨特性的股票、基金、房地產、保險商品。

　廖亭亭說，最新一季的消費者物價指數年增率，已來到3.59％以上，如果自己的工作，每年調薪幅度不到4％，無法靠加薪抗通膨，只能自己多努力，另闢路子走。

基金評鑑 晨星理柏說了算

經濟日報/張?文
2008.04.18

晨星（Morningstar）昨（17）日頒發台灣基金獎，正式取代標準普爾，與理柏（Lipper）並列台灣兩大基金評鑑機構。

晨星是美國股票研究與基金評鑑公司，去年才來台灣頒發基金獎。

晨星在香港分基金獎已有六年的歷史，在中國的基金獎也進入第四屆。為何這麼晚才進來台灣？晨星亞洲區總裁田勁說，台灣是重要的市場，晨星準備好了才進來台灣。

來得早不如來得巧。在台頒發基金獎多年的標準普爾，去年初將基金資料庫全部賣給晨星，去年頒發在台灣最後一屆的標準普爾獎。原本標準普爾打算擬定一套新的評獎制度，但顯然仍未成功。

去年是標準普爾、理柏及晨星三大評鑑機構唯一一次同時在台頒獎。標準普爾消失後，晨星成為理柏之外的另外一個重要基金獎評鑑單位。理柏與台北金融研究發展基金會合作多年，頒發傑出基金金鑽獎，今年共有近60檔基金得獎。

無論是標準普爾或理柏，都以獎項多而聞名，主要是因為基金分類項目多，加上每一類別又分成三年獎、五年獎及十年獎，金鑽獎國內基金組還多出一年獎，每年要頒出的獎座接近100個。

相形之下，晨星頒發的獎項極少。即使是美國這麼大的市場，每年也只頒出三個獎項。晨星去年在中港台各頒發十座獎，已經讓總部深感不解，今年更進一步增加到12或13座獎。

除了金鑽獎及晨星獎以外，理財雜誌也忙著推出自己的獎。例如，去年新成立的Money 理財家雜誌今年開始頒發基金獎，採取理柏的基金系統。至於與標準普爾合作多年的Smart智富月刊，今年則首度推出Smart基金獎，採取晨星的系統，共頒出17座獎，昨日並且與晨星一起盛大頒獎。

基金獎項多，投資人是否可以直接將得獎基金納入自己的投資組合呢？基金評鑑機構會告訴投資人，得獎基金只是研究的開始，在申購基金前，還是要做足功課才進場。

台股基金吸金 走路有風

經濟日報/黃俊苔
2008.04.18

台股昨（17）日上漲24點，逼近9,100點。加權指數經過兩周的盤整休息後，又發動一波漲勢台股近期表現有如全球股市中的優等生，由於美國次貸風暴對全球衝擊未見曙光，投資人紛紛把目光轉回台股。根據最新的統計資料指出，投信發行的台股基金規模與跨國投資股票型基金規模差距拉至500億元以上，創下近幾個月新高。

根據投信投顧公會的資料，3月台股基金平均有0.44%的報酬，同一時間海外基金卻是虧損4.35%，相形之下遜色不少，一向腳步很快，投資態度積極的台灣投資人，果然也將資產配置的目光重新放在台股上，使得台股基金規模這幾個星期不斷增加，持續擴大與跨國投資基金的差距。

從上周最新統計數據來看，台股基金總規模增加近200億，衝破4,333億元，成長了4.81% ；同時間跨國投資股票型基金卻僅成長1.98%，總規模為3,822億元，兩者差距拉至500億元以上。

去年以來，美國聯準會（Fed）一連串降息，驅使資金從美國本土外移，台灣企業在亞洲表現相對優異，過去受政治紛擾壓抑，股價一直無法有所表現。選後兩岸關係趨向開放，也啟動外資對台股重新評價。在預期資金將流入台股的共識下，這波漲幅頗有本益比向上調整的意味。

一位投信台股基金經理人即說，台股悶了這麼多年，以前老是漲不過別人，跌的又比人家慘，現在總算展現跟漲抗跌的能力，不用老擔心績效總輸給跨國投資的基金。

一般看好兩岸開放概念的營建、資產、金融、觀光等類股將如期演出520總統就職慶祝行情，可望繼續帶領著大盤上攻。不過，雖然市場氣氛對於未來一片看好，但過去占台股比重最高的電子股，受到新台幣前陣子快速升值的衝擊，或多或少皆受到匯損而被迫吐出獲利，加上美國消費市場受次級房貸影響，電子業不得不調降對未來出口的預期，基本面的不佳，導致電子產業成交比重從過去的六成，萎縮至四成，成了台股攻萬點無法忽視的隱憂。

逾千億美元債券 將到期

經濟日報/張?文
2008.04.17

標準普爾指出，到今年底之前，將有940億美元的投資等級債券及220億美元的投機等級債券到期。雖然短期內再籌資（債券展期）的風險小，但違約的風險仍在。

標準普爾全球固定收益研究部門主管瓦莎（Diane Vazza）表示，今年非金融股投機等級債券展期時，不致於引發違約率大幅上揚，但仍不可輕忽其他的風險。

瓦莎說，某些公司在債券展期時，可能會提供較高的收益率，這是因為高收益債券的風險溢價已經上揚，而不是因為基本利率下滑。

標準普爾發布報告指出，未來數年，到期的債券將增加，尤其是2011年到2014年，到期的債券金額更是異常高。2001年是債券發行泡沫時期，當年發行的債券到2011年將是到期高峰。

美國公司債債券發行金額在去年創下歷史新高，有評等的債券發行金額達1.05兆美元。去年高收益債券的發行金額也達到1,367億美元的高點，投資等級債券則達9,130億美元。

不過，去年夏天以來，隨著美國次級房貸風暴擴大，債券發行市場變得清淡。今年第一季，投資等級債券仍發行1,930億美元，但高收益債券卻只發行55億美元，比去年同期大幅減少87%。

瓦莎指出，目前新發行的5年期高收益債券的到期收益率可能高達10%，如果投資人還有興趣的話。不過，由於其他籌資管道可能關閉，企業可能還是讓債券展期，對市場形成更多壓力。最需要資金的企業很可能最沒有能力去取得資金。

在類股中，以非必要消費的投機等級債券面臨最高的展期壓力，今年底前將有67億美元到期。

雖然違約率逐漸攀升，但全球違約率仍只有約2%，部分投資人認為高收益債券已超賣。西方資產管理公司指出，目前利差產品反映出經濟的衰退，反映出違約率將大幅上揚到大蕭條的水準，但景氣基本面並沒有這麼糟。

不保本保單 虧三成馬上通知

工商時報/彭禎伶、薛翔之
2008.04.18

　連動債問題究竟嚴不嚴重？金管會副主委張秀蓮17日在立法院公布，截至去年底，銀行銷售的連動債餘額達9,089億元，其中保本者有6,241億元，但也有高達2,848億元並無保本機制，張秀蓮說，未來會要求不保本保單一旦虧損逾30％，就必須馬上通知投資人。

　保險局長黃天牧也公開表示，去年9月委託壽險公會調查，國內投資型保單共連969檔連動債，除了2檔是動態保本，最少保本80％外，其餘全數是保本或保本保息。

　黃天牧說，保險業的連動債糾紛不是虧損，而多是沒有講清楚要事先扣的附加費用等。連動債保單出現重大虧損的議題，昨日仍在立法院財委會發酵，立委賴士葆則是質疑，保單怎麼能連結高風險的連動債，認為金管會應盡管理責任等。

優體保單上路 不哈菸省錢

工商時報/彭禎伶、薛翔之
2008.04.18

　歐美、澳洲保險市場發展數十年的「優體保單」，正式向台灣叩關，成為保險商品發展的最新趨勢。金管會核准國內首張優體保單，未來不抽菸者，只要驗尿結果過關，投保定期壽險，保費可省12％到38％不等。

　這張保單最少保額要500萬元以上，因此1年保費最少可省下400多元到4000多元不等，男性、越年輕投保、年期越長、保額越大省得越多。

　優體保單可用被保險人吸菸與否、生活方式、家族病史、健康狀況，由壽險公司依核保技術，來決定不同的保險費；例如，美國吸不吸菸就可能分8級，從每天好幾包、每天1包、每周1包、每月1包等一直到從未吸菸，都有不同費率。

　按國外經驗，也有保險公司詢問被保險人每天睡眠時間、運動頻率、家族有哪些病史，及近來的健康檢查報告等，更細分保險公司的承保風險。

　簡單說，就是被保險人「早死的機率」有多大，預期可活越久的保戶，保費就相對可較便宜，因為保險公司的保險費可以越晚支付。

　我國鄰近的日本、南韓及香港壽險業10年前陸續發展優體保單。金管會表示，有鑑於目前仍是低利率時期，傳統型壽險保單保費相對偏高，這時推出優體保單，有助保戶取得更便宜的保費。

　說起優體保單的好處，金管會副主委張秀蓮說：「保費便宜就是最大的好處！」金管會去年下半年宣布開放，並優先制訂吸菸與非吸菸者的死亡率，讓各公司可去計算保費，目前共有南山、國泰、保誠、三商美邦及新光等五家送審保單，國壽因超過90天審查期，須重新送件審查，南山人壽第一家被核准推出。

　這張優體保單是定期壽險，可投保10年、20年期，或以歲數作為滿期條件，例如60歲時保單即失效。南山估算，這張保單非吸菸者投保，男性保費可便宜18％到38％，女性節省幅度是12％到32％。

　由於更精確的檢驗方式，需要更高費用，也會反應在投保成本上，因此初期南山人壽只設計驗尿，如有違反保單告知義務，2年內若被發現，公司有權取消或拒賠，但若是投保後吸菸，暫沒有保費調高或解約設計。

生存保險金 每年不能逾100萬

經濟日報/邱金蘭
2008.04.18


生存保險金的給付，依規定平均每年不能超過100萬元，以避免有心人刻意藉大額保險避稅。但主管機關針對備查保單抽查後發現，仍有部分保險商品設計違規，生存保險金給付逾100萬元，主管機關並已要求保險業者改善。

除此，主管機關也發現，部分團體健康險的契約中，訂有「真實投保年齡比保險公司費率表上最高年齡大時，契約無效」條文，這也違反保險相關法令規定，保戶最好注意。

為簡化保險商品審查程序，現在有不少商品都採備查制，也就是不必事先送主管機關核准，就可以先市場上銷售。為確保這些採取備查方式商品的品質，並維護保戶權益，主管機關都會進行抽查。

根據最近一次抽查結果，主管機關發現多項商品設計缺失，已發函要求所有保險公司注意改善，其中有不少跟保戶權益有關，消費者可留意，以免自身權益受損而不知。

以團體健康險為例，保險法第122條規定，被保險人年齡不實，而其真實年齡已超過保險人所定保險年齡限度者，其契約無效。但保險法第130條有關健康險規定，並未準用第122條規定，換言之，健康險是不受保險法第122條規定約束。

但主管機關在抽查保險商品時卻發現，有保險公司的團體健康險保單，直接在契約中明訂，當真實投保年齡比保險公司費率表上的最高年齡大時，契約無效。這樣的規定等於不利保戶權益，主管機關己要求保險公司必須改善。

保險業者表示，雖然保戶投保時，都會填寫年齡，因投保年齡的計算有一定的標準，實務作業上，可能因保戶或業務員的疏忽，產生填寫錯誤等情況，導致實際年齡已超過保單承保年齡，但保險公司仍承保情況。

此外，主管機關也發現，部分保險商品的生存保險金給付，平均一年超過100萬元，不符人身保險商品審查應注意事項規定。保險業者表示，會有這項不得逾100萬元的規定，最主要是避免藉由大額保險規避稅負。

官員表示，對於這些被發現違規的商品，主管機關會視情節輕重，決定是否予以處分或要求停售。

會計新知》大陸台商 盈餘分配稅務規劃

經濟日報/杜啟堯（勤業眾信會計師事務所會計師）
2008.04.18

台商投資大陸最終目的在於獲取利潤、分配給股東，若未能妥善規劃，在大陸公司階段，費盡心力取得的稅收優惠，都將因為盈餘分配稅務籌劃失當而頓失意義，其重要性不言可喻。以下僅提出幾點可能造成盈餘分配稅務規劃失敗的應注意事項。

（一） 若大陸被投資公司盈餘匯出僅至第三地控股公司，暫無匯回台灣母公司的需要，可以選擇與大陸簽訂有股息匯出扣繳稅率優惠租稅協定的地區做為控股公司所在地，藉以降低股息匯出扣繳稅率。

若資金用途是為了再投資大陸公司，企業在對被投資公司營運功能與風險控管做綜合考量後，或可考慮是否逕以大陸被投資公司轉投資，以有效免去盈餘匯出階段的稅負。

此外，在大陸子公司盈餘分配不匯回台灣母公司的情況下，即便當年度尚無須計入台灣母公司所得課稅，仍建議先行申請大陸地區繳納股息所得稅的納稅憑證，避免日後股息匯回台灣，因相隔久遠徒增申請納稅憑證上的困難。

（二） 企業若有透過第三地區投資大陸所實現的投資損失，由兩岸人民關係條例現行條文觀察，是屬大陸來源所得或國外所得仍存有不確定性，企業應避免大陸投資損失與股利匯回於同一年度實現，以免該部分股利收入在大陸地區扣繳的所得稅可能無法在台灣全數抵扣。

若台灣母公司當年度台灣來源所得為虧損狀態，將導致大陸盈餘匯回而增加的應納稅額小於在大陸地區繳納的稅額，使得大陸地區繳納的稅款無法全數抵扣。

此外，即便大陸地區繳納的所得稅得以在台灣地區全數抵扣，此部分所得稅將無法計入股東可扣抵稅額，又或台灣母公司適用促進產業條例營運總部規定，境外股利收入將免徵所得稅，則大陸地區繳納的所得稅也將無法抵扣。在此兩種情況下，可運用與中國大陸有股息扣繳優惠稅率租稅協定的國家（地區）對大陸投資進行控股，以適用較低的股息匯出預提稅率。

（三） 選擇與中國大陸有股息扣繳優惠稅率租稅協定的國家（地區）設立投資大陸的控股公司，是目前台商為降低大陸盈餘匯出適用扣繳稅率常見的規劃模式，但在設立時仍須先考慮操作性是否合理，例如最優惠的格魯吉亞，實務上難以操作，並不適合台商使用，較佳建議仍以新加坡、香港、毛里求斯、巴巴多斯等為主，建議實際操作時仍須諮詢專家，以免未達期望的效果，反而增加成本。

最後，須特別注意的是，中國大陸在嚴徵管及反避稅的稅收政策下，為避免外國企業濫用租稅協定導致稅收流失，勢必嚴格審批協定待遇申請資格，防範協定適用不當，企業在做投資架構規劃時，須注意租稅協定地區適用條件是否存有特殊限制，諸如控股公司是否需要有實質營運、是否可能被視為中國大陸居民企業、是否符合適用租稅協定的公司種類等變數，都可能造成在申請享受協定待遇時的障礙。未來，中國稅務局可能將在租稅協定的內容或徵管實務要求申請適用租稅協定企業提供合理商業目的佐證，又或將要求設立地點之該國（地區）稅務機關提供控股公司符合適用租稅協定優惠條件的證明，台商企業對此應宜預為妥善準備相關佐證以為因應。（下）

設多層控股公司逃漏稅 開鍘

經濟日報/吳碧娥
2008.04.18


台北市國稅局最近查獲某建設公司大股東，利用設立多層控股公司，在公司發放現金股利前夕，將2.8億元的鉅額股票賣給名下的控股公司，藉以逃漏鉅額的股利所得稅。國稅局認為，這種行為屬於利用迂迴的虛偽交易安排規避稅捐，除補稅800餘萬元，並加罰漏稅額0.5 倍的罰款。

甲君是A公司的大股東，但94年間對A公司的持股，卻大幅減少2.8億餘元，台北市國稅局調查後發現，因A公司投資的建案於93年度完工，產生鉅額的盈餘，大股東甲君獲知公司決議發放鉅額的現金股利，就趕在除息基準日前五日，按面額每股10元的價格，將持有A公司的股票全數出售給B公司，且在B 公司未給付股款情形下，就先將股票轉讓過戶，截至國稅局調查時，尚有九成股款未給付，有違一般交易常規。另一方面，B 公司帳上有鉅額累積虧損，自92至94年度無任何營業收入，在資力不足的情形下，卻能購入2.8億餘元股票，同樣不合常情。

國稅局進一步追查發現，B公司只是一間控股公司，背後最大的股東是C公司，而C公司的主要股東正是甲君本人。因此，國稅局認定甲君將其持有A公司的股票轉讓給B公司，顯然是取巧的移轉股權安排，因甲君不當規避個人綜所稅，國稅局乃依實質課稅原則，歸課甲君94年度營利所得，補徵稅額800餘萬元，並加罰漏稅額0.5 倍的罰款。

台北市國稅局主秘簡俊彥表示，大股東名下的股票如果突然驟減，將是國稅局選案查核的對象，國稅局將會追查股權移轉後的資金流向，如有利用股權移轉或其他虛偽安排，不當為他人或自己規避稅負，稽徵機關為正確計算相關納稅義務人的應納稅額，得報經財政部核准，依查得資料，按實際應分配或應獲配的股利、盈餘或可扣抵稅額，調整課稅。

連號發票中獎 單張也可兌獎

經濟日報/陳美珍
2008.04.18


連號發票中獎，少一張都不行，立委質疑財政部刁難中獎人。賦稅署長許虞哲同意研究鬆綁，最快一個月內單張中獎發票也能兌獎。

目前最容易出現連號發票的店家以量販店居多。立法委員楊瓊瓔說，現代人生活形態轉變，一周購物一次，每次購物品項，一張發票根本無法容納，但萬一其中有一張連號發票中了獎，拿不出其他發票的中獎人，就會失去領獎資格， 根本不合理。

許虞哲解釋，由於現行統一發票給獎辦法規定，營利事業、政府等身分的中獎人，不能領取統一發票中獎獎金，因此，一般發票會在第一張或最後一張上顯示購買人的身分，如果消費者中獎的發票屬於連號，既不是第一張，也不是最後一張時，兌獎機構難以分辨可否支付獎金。不過，許虞哲表示，連號發票的單張發票中獎，財政部可以考慮研究克服目前身分辨識的問題，最快一個月內即可發布行政命令取消目前連號發票兌領獎金的限制。

根據財政部統計，每兩個月開獎一次的統一發票，因為中獎人為營利事業、連號發票不齊，以及其他因素未兌領的發票獎金，每年繳回國庫的金額超過2億元。

統一發票每逢單月開獎一次，除了特獎獎金200萬元外，頭獎獎金20萬元，陸獎（最小獎）獎額為200元。

財政部說，目前伍獎（獎額1,000元）與陸獎獎金兌領時，不限制中獎人要出示消費時業者開出的全部連號發票，但是肆獎（獎金4,000元）以上的獎金兌領時，如果屬於連號發票，就必須將包括中獎發票在內的所有連號發票都帶齊，否則依據財政部規定，不管獎金多寡，都不得兌領。

大小創意齋創辦人姚仁祿 勇於打破舊習慣，擁抱陌生(上)

經理人月刊/黃又怡
2008.04.15

18歲的姚仁祿，是建國中學畢業，以第一志願考進東海建築系的浪漫少年；23∼47歲的姚仁祿，放棄了文化都市計畫研究所的課業，決定做個創業青年，創立大仁（DAZA）室內計畫公司，空間設計的觸角延伸到整個亞太區；48∼56歲的姚仁祿，是大愛電視台總監，也是《文化印象》《靜思書軒》等節目主持人，為文化奉獻，並且擔任無給職的慈濟義工，一做就是8年。

走過迥異於一般人所選擇的職涯道路，姚仁祿涵養出寬廣的胸襟、深厚的文化底蘊，以及源源不絕的創意活力。

現在的姚仁祿，是室內設計師、是「大小創意齋」的創辦人，更是人氣部落客。從2006年起，他用「媒體」乘以「創意」，創造出不同凡響的網路媒體創意實驗室。

關於創意，姚仁祿說：創意就是「反叛」；就是redefine everything（重新定義所有事）；就是「遇見陌生」。他認為，要尋找創意、激發創意，就必須經常換一條路走、換一隻手用，打破生活中的舊習慣。

反叛一切 重新定義已存在的事物

Q：你說過「創意本身是一件很反叛的事情」，「反叛」的意思是指？

A：反叛的定義就是：「用另外一種方法來定義一件已經存在的事情。」例如，蘋果公司創辦人史蒂夫•賈伯斯（Steve Jobs）曾說過他要重新定義行動電話，對我來說，這就是一種反叛的個性。

所以，反叛也可以說是redefine everything（重新定義所有事情），對於觸目所及的任何事物，都可以進一步去思索：「我能不能重新定義它？」至於所謂的「重新定義」，換個角度想，其實就是找尋一個更合適的答案。比方說，我最近拿到一本書的翻譯版權，我就跟同仁說，我們可不可以從翻譯、出版，到讀者拿到這本書，把整個過程重新定義，只要是現在走的路，我們就不走，這算不算叛逆呢？我想應該是。

Q：所以，反叛是你創立事業或經營管理的準則？

A：我幾乎都只對這類事情感興趣。

以我在大愛電視台的經驗為例，我就是做了截然不同於傳統電視台的事情。觀察到數位化潮流勢不可擋時，我花了三、四年從事研發工作，大幅改變了電視台的編採流程和製作，將帶子轉換成檔案，也將剪接從線性變成非線性，等到影片播出時，就可以進行隨選。進入網路時代後，大愛已成為全世界前十家將製播流程全數轉換為數位化的電視台，2005年就蛻變為一個全新的電視台。

而在推動變革時，同仁的配合也很重要。每當顛覆舊有的思維與做法時，難免有人會害怕，會質問：「要是失敗了怎麼辦？」身為領導人，就要鼓勵同仁擁抱創新，勇於放棄他們原本熟稔的知識、技術與經驗。我認為，反叛，就是要膽大心細。膽子要大，才敢放手去做；心思要細，才不會失敗。

Q：你提出的「輕媒體」概念，也是想重新定義媒體嗎？

A：相較於電視、報紙這類「重媒體」，我現在做的「大小創意媒體」，就是想透過不同的內容來源，將媒體「變輕」。

媒體之所以變輕，主要是因為現在任何人都可以透過網路，傳播自己的任何想法。然而，這種更便宜、更便利的媒體內容生產方式，只是輕媒體的一個面向，更重要的意義在於：過濾網路上既有的內容，找出最精彩的精華，呈現到你面前。

我們會把網路上好看的內容找出來，翻譯成中文，再附上連結，告訴你這些東西原來出自哪裡。這就好比全世界是一個樹林，樹上結滿了很多好吃的果子，大小創意要做的，就是累積數位經驗，把果子摘到你面前。

在大小創意網站上，你會看到影音內容放在一個宛如手機螢幕大小的畫面中，那是因為我們相信在移動中收看訊息已是事實。例如在中國大陸，用手機上網的人口已經超越了用電腦上網的人口，這是不爭的未來趨勢，所以我們就先開始做，藉此累積數位經驗，我個人把它稱做「小畫面經驗」。

所謂的「小畫面經驗」，來自於電視螢幕、電腦螢幕和手機螢幕三者的畫面尺寸相差很大，溝通的方式和技術自然就不一樣，好比寫小說、寫文章、寫詩，不能說你會寫小說，就等於你也會寫詩，所以練習用小畫面溝通，就好比訓練大家學會寫詩。

產業探索》創新 才能跑在最前面

經濟日報/王純瑞
2008.04.18


高科技企業強調「創新」，唯有創新才能立足全球科技市場。傳統企業也講究創新，視「創新」為扭轉夕陽產業危機的不二手法。至於台灣房地產業如何創新，再創風潮，則是各有巧思，別出心裁。

基泰建設總經理馮先勉一針見血說，經營房地產除了要勇於創新，還要有商品化、國際化的能力，尤其要有創新經營的能力、實力與毅力。

主題 稀有 玩創意

馮先勉勇於創新，基泰建設推出的建案大都以「主題式商品」規劃，強調稀有性、主題和創新。例如張惠妹住的「信義之星」豪宅，台北市最高檔的約會旅館「薇閣精品旅館」，首座REITs案「基泰之星」，都是基泰建設的創新作品。

馮先勉舉例說，2002年台灣房地產正處於景氣的谷底，可謂房地產的寒冬，基泰建設卻敢投資3億元，興建薇閣旅館，而且短短二年就全部回收，主要賣的就是「旅館創新」的產品，加上地理位置絕佳，大有賣點。

事實證明，薇閣確實在台灣旅館市場掀起強烈衝擊，吸引許多建設公司競相投入，但是馮先勉認為，房地產要成功，除了創新，還有不可缺少的三大關鍵，一是「地理位置」，二是「地理位置」，第三還是「地理位置」。

在創新、地理位置的二大考量下，今年基泰建設一口氣投資450億元，在基隆買下15萬坪土地，興建「香格里拉」記憶典藏館，大舉進軍陰宅市場，在台灣房地產市場投下一顆強力震撼彈，引發各界熱烈探討。

馮先勉表示，這項創新產品與傳統的陰宅完全不同，定位為「記憶典藏館」、「私人紀念館」，賣的是記憶，是一項商品。為打造具國際水準的作品，「香格里拉」記憶典藏館聘請全球第一位獲得普立茲建築獎的美國建築師菲力浦強生的事務所（PJAR）負責規劃。

在基泰任職18年、擁有政大地政博士學位的馮先勉表示，當年讀高中時「玩瘋了」，總覺得自己一定是「台大人」，沒想到大學聯考放榜，意外考到中興大學地政系，從此與房地產結下一輩子的緣分。

馮先勉認為，由於利率持續低檔、通膨未能趨緩，台灣房價相對偏低，房市將會持續熱絡。尤其是產品稀有性可增加獲利機會，「記憶典藏館」與市場所謂的陰宅，是完全不同的商品，比較接近中國人「祠堂」的概念，也將是未來五年投資主流。

以往國人有往生後要入土為安的觀念，隨著社會主流值價調整，整個想法己改變。馮先勉指出，例如，歐洲貴族過世後多被後代供奉在私人紀念館，假日或周日、周末，家人相約在紀念館見面、聚會，共同懷念先人的種種事跡，更能彰顯家族的凝聚力。

記憶 典藏 新商機

基泰建設七、八年前就有「記憶典藏館」的點子，並且參考歐美、東南亞（主要是華裔集中的馬來西亞、菲律賓）和中國大陸等各地區的例子，尤其是早已從地下化的傳統墓園模式，轉型到地上式的家族私人紀念館的歐美國家。

其中，比較知名的紀念館包括，蔣宋美齡在紐約的「芬克里夫墓園」，美國影星瑪麗蓮夢露在洛杉磯的「皮爾斯兄弟西林村紀念陵園」、貓王艾維斯普萊斯里在田納西的「優雅園」等。

依照馮先勉的想法，所謂「記憶典藏館」、「私人紀念館」是兼具不動產、休閒娛樂、典藏等多項功能的商品，猶如歐洲公園一般的優雅美麗，有休閒功能，也如七星級飯店，可以進行大型儀式、活動，當然也具備墓園功能，擁有頂級紀念園的質感。

馮先勉指出，M型結構中的富豪消費能力驚人，「記憶典藏館」就是主打金字塔頂端的高消費族群，位於基隆大水窟的墓園土地已完成景觀綠化，定位為全國首創且唯一的私人紀念館，並命名為「香格里拉」，意思是每個人夢想的國度。

這個馮先勉勇於「創新」的最新代表品，能否再掀風潮，值得拭目以待。

管理利器》溝通多點圖像 少點語文

經濟日報/官如玉
2008.04.18


比起語言，圖像或許是更有效的溝通工具。愈來愈多企業利用簡單的圖像，把複雜的概念切割為容易分享、容易記憶的區塊。

塔夫茲大學認知心理學及語言學研究人員柯恩說：「圖像表現和視覺化思維，是人類認知的核心部分。」

這也成為企業推銷產品和理念的新法寶。例如，快遞業者優比速（UPS）的「白板」廣告，呈現的是，廣告代理商創意總監畫出UPS能為顧客做的事。又如，知名社交網站Facebook創辦人查克伯格曾表示，公司是建構在「社會圖」（顯示人們如何互動的視覺模型）之上，籍此敲定公司的經營策略。

為eBay、富國銀行、美國海軍提供諮詢服務的視覺顧問羅姆（Dan Roam）表示，在資訊氾濫、全球化蔚為趨勢、現代經營管理極其複雜之下，進行構想溝通，我們必須多一點視覺，少一點語文。

他3月才出版《餐巾紙的背後：利用圖畫解決問題和推銷構想（The Back of the Napkin：Solving Problems and Selling Ideas with Pictures），說明如何利用素描，幫助自己做好溝通。

圖像思維 溝通更容易

以下就是羅姆的客戶成功利用圖像溝通的例子。

首先是資訊系統顧問公司（Infosys Consulting）的實例。這家公司的商業模式很簡單，強調「把工作帶到工作人員面前，而不是把人帶到工作面前」。但是要向公司上上下下灌輸這個理念，並非易事，公司因而推出「完全音感」計畫，以簡化這套理念的說明。他們用之前、之後的圖像，來凸顯典型的世界經濟和Infosys系統之間的對比。

執行長普拉特今年參加達弗斯世界經濟論壇時，也用這個圖解法向與會者解釋公司從事什麼業務，以及如何運作。

皮特咖啡和茶（Peet's Coffee & Tea）也是善用圖像溝通的高手。一年前，公司的經營團隊發現自己面臨如何向員3,500位員工溝通公司新願景、使命、價值觀的挑戰，除非員工認同公司服務、管理、發展、激勵四大信條，否則無法達到這個目標。

執行長歐迪亞表示，「我們的任務是讓這些看來讓人頭痛的理念，變得簡單而有趣。」他指出，公司在店內所做的每件事，都可歸為其中一個信條，一旦把四個信條兜在一起，就可以創造瘋狂著迷的顧客。當時，公司製作一個視覺指引，分發到所有店面、部門，隨時提醒所有人員，上至總部高層主管，下至洗手間清掃人員。有些經理人甚至在面談時，向應徵者出示這個視覺指引，強調公司要他們扮演的是皮特信徒的招募者，而不只是沖調咖啡。

供應鏈複雜的零售業巨擘沃爾瑪，則用視覺溝通來凸顯公司對永續發展的投入。

視覺指引 簡單又有趣

之前擔任沃爾瑪企業策略與永續經營副總裁、現任自有品牌策略副總裁的魯本說：「在沃爾瑪，任何和永續性相關的事情，都會牽涉到好幾百項其他的事情」。當沃爾瑪想要針對公司的永續計畫展開公關活動時，必須找出一個方法讓消費者知道沃爾瑪如何關注環保課題。在他們採取行動後，發生了一些正面的成果如節省能源，不過也有負面效應。魯本表示，把這個複雜的構想視覺化，有助於釐清其中的利和弊。

工作小組畫了一些草圖表達供應鏈每個環節的永續目標，再將草圖轉換成電腦繪製的圖表，張貼到網站上。

微軟則是借重圖像溝通法，打破公司的財務分析癱瘓周期。微軟財務長林德爾發現公司內部提供的財務報告很難趨於一致，於是下決心要精簡這套極其複雜的制度。工作小組畫了一系列的草圖，探索財務資訊如何在公司內流傳，接著提出一套讓財務資訊更流暢流通的制度。

微軟財務經理人葛利克摩爾說：「讓我訝異的是，對手畫的東西，我們多少會有感情。如果是電腦上很直、很直的線，就不會產生感情。」

（取材自《Fast Company》雜誌）